2022年《私募股权投资基金基础知识》模考试卷8

下列描述委托募集正确的一项是（ ）。

募集所需主要资料，不属于的一项是（ ）。

以下关于契约型基金的税负分析中，说法错误的是（ ）。

创业投资估值法的步骤包括（ ）

Ⅰ.估计目标公司在股权投资基金退出时的股权价值

Ⅱ.估计股权投资基金在退出时的要求持股比例

Ⅲ.计算当前股权价值

Ⅳ.估计股权稀释情况,计算投资时的持股比例?

区域性股权交易市场是多层次资本市场的重要组成部分，对于促进企业特别是（ ）股权交易和融资，鼓励科技创新和激活民间资本，加强对实体经济薄弱环节的支持，具有积极作用。

下列不是协议转让主要采用成交方式。

新三板挂牌股票的转让方式主要包括做市转让和（ ）。

下列不属于股权投资基金的退出方式是（ ）

私募基金备案材料完备且符合要求的，基金业协会应当自收齐备案材料之日起（ ）内，以通过网站公示私募基金基本情况的方式，为私募基金办结备案手续。

一旦私募基金管理人作为异常机构公示，即使整改完毕，至少（ ）个月后才能恢复正常机构公示状态。

新登记的股权投资基金管理人在办结登记手续之日起（ ）内仍未备案首只私募基金产品的，中国证券投资基金业协会将注销该基金管理人登记。

下列说法错误的是（ ）。

私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于（ ）万元且符合下列相关标准的单位和个人。

（1）净资产不低于1000万元的单位

（2）金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元的个人?

私募基金应当向合格投资者募集，单只私募基金的投资者人数累计不得超过（ ）等法律规定的特定数量

Ⅰ.《证券投资基金法》

Ⅱ.《合伙企业法》

Ⅲ.《公司法》

Ⅳ.《私募投资基金监督管理暂行办法》?

下列属于杠杆收购基金的投资方式（ ）。

Ⅰ.股权资本

Ⅱ.夹层资本

Ⅲ.银行贷款?

以下关于业绩报酬的说法正确的是（ ）。

Ⅰ.业绩报酬基金管理人在为基金创造了超额收益后按照约定的比例提取已经实现的基金收益，作为对基金管理人创造超额收益的奖励

Ⅱ.业绩报酬基金管理人在为基金创造了收益后按照约定的比例提取已经实现的基金收益，作为对基金管理人创造收益的奖励

Ⅲ.常见的业绩报酬分配模式为“三七模式”

Ⅳ.常见的业绩报酬分配模式为“二八模式”

投资机构对被投资企业的跟踪与监控通常采取的方式，以下错误的是（ ）

关于股权投资基金的募集，以下不属于募集阶段主要材料的是（ ）

股权投资基金的个人合格投资者必须具备相应风险识别能力和风险承担能力，且（ ）

关于创业投资估值法，下列表述正确的是（ ）

关于基金财产保管机构，说法正确的是（ ）

股权投资基金进行清算的原因是（ ）。

股权投资基金X投资的Y企业已进入破产清算程序，X在Y企业中的持股比例为10%,Y的账面资产总值9亿元，负债、利息和相关清算费用合计7.5亿元,经法院拍卖资产，资产变现总值为12亿元，则X基金持有Y企业的股权估值为（ ）。

基金投资者关系管理具有（ ）意义。

Ⅰ.有利于促进基金管理人与基金投资者之间的良性关系

Ⅱ.有利于基金管理人建立稳定合优质的投资者基础

Ⅲ.有利于实现基金管理人与投资者之间的信息对称

契约型、股份公司型基金投资者累计不得超过（ ）人。

创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业2年（24个月）以上，符合条件的，可以按照其对中小高新技术企业投资额的（ ）,在股权持有满2年的当年抵扣该创业投资企业的应纳税所得额；

在我国，以下内容属于影响股权投资基金组织形式选择的主要因素有（ ）。

Ⅰ.与股权业务的适应程度

Ⅱ.基金税负

Ⅲ.资金规模

Ⅳ.管理人资质

投资框架协议中的内容，除（ ）之外，投资框架协议的内容主要作为投融资双方下—步协商的基础，对双方并无法律上的约束力。

在投资后项目监管方面，需要重点关注以下（ ）指标。

Ⅰ.经营指标

Ⅱ.管理指标

Ⅲ.财务指标

Ⅳ.市场信息追踪指标

以下有关股权投资基金与被投资公司签署投资协议主要条款中，董事会席位条款是（ ）。

在推介基金时，不得宣传（ ）相关内容。

Ⅰ.“预期收益”

Ⅱ.“预计收益”

Ⅲ.“预计投资业绩”

Ⅳ.“过往业绩”

以下投资者中，（ ）视为当然合格投资者。

Ⅰ.社会保障基金、企业年金等养老基金和慈善基金等社会公益基金

Ⅱ.依法设立并在中国证券投资基金业协会备案的投资计划

Ⅲ.投资于所管理基金的基金管理人及其从业人员

Ⅳ.中国证监会和中国证券投资基金业协会规定的其他投资者

新三板挂牌股票的转让方式主要包括（ ）和（ ）。

税后净营业利润指的是（ ）。

股权投资基金为被投资企业提供的增值服务通常包括（ ）。

Ⅰ.完善公司治理结构和规范财务管理系统

Ⅱ.为企业提供管理咨询服务和再融资服务

Ⅲ.提供人才专家等外部关系网络和上市辅导及并购整合

以下投资者视为当然合格投资者：

Ⅰ、社会保障基金、企业年金等养老基金和慈善基金等社会公益基金

Ⅱ、依法设立并在中国证券投资基金业协会备案的投资计划

Ⅲ、投资于所管理基金的基金管理人及其从业人员

Ⅳ、中国证监会和中国证券投资基金业协会规定的其他投资者

私募基金管理人内控原则中（ ）是通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序，维护内控制度的有效执行。

我国私募股权投资基金行业发展经历了（ ）历史阶段。

创业投资基金投资收益主要来源于（ ）。

我国《公司法》规定，公司公开发行股份前已经发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起（ ）内不得转让。

私募基金的合格投资者的净资产不低于（ ）万元的单位。

根据《基金法》国务院证券监督管理机构应当自受理基金管理公司设立申请之日起（ ）个月内作出批准或者不批准决定。

证券投资基金的运作中的三个主要当事人是指基金的（ ）。

我国私募股权投资基金快速发展阶段为（ ）。

清算退出的流程（ ）

Ⅰ.清查公司财产、制订清算方案

Ⅱ.制订清算方案

Ⅲ.了结公司债权、债务，处理公司未了结的业务

Ⅳ.分配公司剩余财产

（ ）是实施内部控制的基础。

在股权转让退出回购流程以下说法错误的是（ ）。

符合下列条件之一的股权投资基金管理人的高级管理人员，可以向中国证券投资基金业协会资格认定委员会申请认定基金从业资格:

（1）从事私募股权投资（含创业投资）（ ）年及以上，且参与并成功退出至少两个项目;

（2）担伍以上市公司或实收资本不低于（ ）亿元人民币的大中型企业高级管理人员，且从业（ ）年及以上。

（3）从事经济社会管理工作（ ）年及以上的高级管理人员。

（4）在大专院校、研究机构从事经济、金融等相关专业教学研究（ ）年及以上，并获得教授或研究员职称的。

Ⅰ.4

Ⅱ.6

Ⅲ.8

Ⅳ.10

Ⅴ.12

一个完整的股权投资基金投资流程通常包括（ ）。

Ⅰ.项目开发与筛选

Ⅱ.初步尽职调查

Ⅲ.签署投资备忘录

Ⅳ.项目立项、签署投资框架协议

Ⅴ、尽职调查、投资决策

Ⅵ、签署投资协议、投资交割

下列属于清算退出的方法是（ ）。

企业家在与私募股权基金谈判时，在反稀释问题上该尽可能争取以（ ）解决反稀释问题，这样将对企业家较为有利。

早期的股权投资基金主要依据（ ）设立公司型股权投资基金。

我国的基金自律组织是（ ）。

重置成本法的计算公式为（ ）。

Ⅰ.待评估资产价值=重置全价-综合贬值

Ⅱ.待评估资产价值=重置全价+综合增值

Ⅲ.待评估资产价值=重置全价综合成新率

优先购买权条款的设计包括（ ）。

Ⅰ.公司法关于股东优先购买权的规定是任意性法律规范

Ⅱ.公司章程可以限制或取消股东优先购买权

Ⅲ.公司章程可就股权转让同意权和优先购买权择进行规定

Ⅳ.公司章程应细化优先购买权行使规则

关于股权投资基金的募集，下列表述正确的是（ ）。

在我国，公司法人实体可采取（ ）形式。

Ⅰ.有限责任公司

Ⅱ.无限责任公司

Ⅲ.股份有限公司

关于外包服务中基金管理人应依法承担的责任，表述错误的是（ ）

自行募集机构是指基金管理人直接募集其管理的基金，受托募集机构是指（ ）。

销售机构参与股权投资基金募集活动需满足的条件为（ ）

Ⅰ.在中国证监会注册取得基金销售业务资格

Ⅱ.有良好的销售团队和规范的销售业务指引

Ⅲ.成为中国证券投资基金业协会会员

Ⅳ.接受基金管理人委托。

人民币股权投资基金，是指依据中国法律在（ ）设立的主要以人民币对（ ）非公开交易股权进行投资的股权投资基金。

关于公司型股权投资基金的减资，表述错误的是（ ）。

Ⅰ.可以减少出资总额，同时改变原有基金投资者的出资比例

Ⅱ.可以减少原有各基金投资者的出资，减资完成后股东出资比例维持不变

Ⅲ.减资决议必须获得全体基金投资者的同意

Ⅳ.公司型基金可以随意减资，无需通知基金投资者以外的任何其他人

私募基金管理人的（ ）应当独立地履行对内部控制监督、检查、评价、报告和建议的职能，对因失职读职导致内部控制失效造成重大损失的，应承担相关责任.

从事股权投资基金，募集业务的人员应当具有（ ）。

我国《合伙企业法》生效时间为（ ）

根据《基金法》基金份额上市交易需要符合条件说法错误的是（ ）。

私募基金管理人自行销售或者委托销售机构销售私募基金，应当自行或者委托第三方机构对私募基金进行（ ），向风险识别能力和风险承担能力相匹配的投资者推介私募基金。

股权投资基金销售过程中，不符合现行监管规则的做法是（ ）。

Ⅰ.个人投资者甲以自有合法资金50万元购买某股权投资基金份额

Ⅱ.机构投资者乙以自有合法资金50万元购买某股权投资基金份额

Ⅲ.个人投资者丙以自有合法资金50万元外加汇集他人资金50万元共100万元，以两人共同名义购买某股权投资基金份额

Ⅳ.机构投资者丁以成立有限合伙形式，以自有合法资金50万元外加汇集他人资金50万元共100万元，以有限合伙企业购买某股权投资基金份额

一旦私募基金管理人作为异常机构公示，即使整改完毕，至少要（ ）个月后才能恢复正常机构公示状态。

从基金投资人层面看,投资人是个人时，应按“股息、红利”所得缴纳个人所得税，适用税率一般为（ ）。

关于创业投资基金的运作，说法正确的是（ ）。

Ⅰ.投资对象包括早期、中期、后期各个发展阶段的未上市成长性企业

Ⅱ.经投资方式以控股性投资为主

Ⅲ.经常用少量的自由资金结合大规模的外部资金来投资目标企业

Ⅳ.收益主要来源与所投资企业的股权増值

在我国，基金托管人只能由依法设立并取得基金托管资格的（ ）担任。

清算人由全体合伙人担任，经全体合伙人过（ ）同意，可以自合伙企业解散事由出现后（ ）日内指定一个或者数个合伙人，或者委托第三人，担任清算人。

私募股权投资基金中GP、LP、FOF分别代表了（ ）。

私募股权投资基金按资金性质分为（ ）。

关于投资协议中包含竞业禁止条款的目的，下列表述错误的是（ ）。

狭义的股权投资基金是指（ ）。

重置成本法中，待评估资产价值等于（ ）。

下列关于投资私募基金，下列说法正确的是（ ）。

相对估值法是指将企业的（ ）乘以（ ），从而获得对企业股权价值的估值参考结果。

下列关于相对估值法说法错误的是（ ）。

基金投资者投向基金的资金与财产安全承担责任与义务，原则上主要包括的方面不属于的一项是（ ）

相对估值法是（ ）较常用的方法。

符合下列条件之一的股权投资基金管理人（含创业投资基金管理人）的高级管理人员，可以向中国证券投资基金业协会资格认定委员会申请认定基金从业资格。哪一项不属于（ ）

下列关于私募基金的说法错误的是（ ）。

境外股权投资基金采用外商直接投资方式投资于境内企业的，其投资企业所在的行业应满足（ ）的要求。

政府引导基金是一类特殊的（ ），主要是通过投资于创业投资基金，达到支持创业投资基金发展的目的。

（ ）实际上赋予了股权投资基金作为投资人，对一些特定重大事项的一票否决权。

外包服务所涉及的基金资产合客户资产应（ ）外包机构的自有财产。

（ ）就是根据企业目前所有资产的变卖价值来确定企业价值。

企业并购包括兼并和（ ）两种方式。

外包机构应具备开展外包业务的（ ）和（ ）。

私募基金托管人承诺按照的（ ）原则安全保管基金财产，并履行合同约定的其他义务。

股权投资基金在投资者的资产配置中通常具有（ ）的特点。

股权投资基金应当向合格投资者募集、单只股权投资基金的投资者人数累计不得超过（ ）等法律规定的特定数员，即有限责任公司型和有限合伙型股权投资基金投资者人数不超过50人

Ⅰ.《私募投资基金监督管理暂行办法》

Ⅱ.《公司法》

Ⅲ.《合伙企业法》

Ⅳ.《证券投资基金法》

（ ）是指基金服务机构为基金管理人、基金托管人和其他基金服务机构提供基金业务核心应用系统、信息系统运营维护、信息系统安全保障等服务。

依据《私募投资基金管理人登记和基金备案办法》私募基金管理人的高级管理人员应当诚实守信，最近（ ）没有重大失信记录，未被中国证监会采取市场禁入措施。

契约型股权投资基金合格投资者人数不得超过（ ）人。

有限合伙企业中有限合伙人转变为普通合伙人的，对其作为有限合伙人期间有限合伙企业发生的债务承担（ ）。

（ ）是指截至某一特定时点，倒推计算至基金成立后第一笔现金流产生时，基金资金流入现值加上资产净值现值总额与资金流出现值总额相等，即净现值等于零时的折现率。