某投资者打算用 20000元购买 A、 B、 C三种股票，股价分别为 40元、 10元、 50元；β系数分别为 0.7、 1.1和 1.7。现有两个组合方案可供选择：

甲方案：购买 A、 B、 C三种股票的数量分别是 200股、 200股、 200股；

乙方案：购买 A、 B、 C三种股票的数量分别是 300股、 300股、 100股。

要求：

（ 1）分别计算两个方案的β系数；

（ 2）如果该投资者最多能承受 1.2倍的市场组合系统风险，会选择哪个方案？

查看答案 纠错

答案：

错误

本题解析：

（ 1）甲方案：

A 股票比例： 40× 200÷ 20000× 100%=40%

B 股票比例： 10× 200÷ 20000× 100%=10%

C 股票比例： 50× 200÷ 20000× 100%=50%

甲方案的β系数 =40%× 0.7+10%× 1.1+50%× 1.7=1.24

乙方案：

A 股票比例： 40× 300÷ 20000× 100%=60%

B 股票比例： 10× 300÷ 20000× 100%=15%

C 股票比例： 50× 100÷ 20000× 100%=25%

乙方案的β系数 =60%× 0.7+15%× 1.1+25%× 1.7=1.01

（ 2）该投资者最多能承受 1.2倍的市场组合系统风险，则应选择乙方案。

更新时间：2021-08-04 15:40

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