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聚美优品的前身是团美网，是中国第一家专业化妆品团购网站。在 2010年 9月，团美网正式全面启用聚美优品新品牌。 2014年 5月 16日，聚美优品在纽交所上市，陈欧作为纽交所 222年来最年轻的 CEO敲响钟声，聚美优品的股价开盘便上涨 23.86%。近年来垂直电商市场飞速发展变化，在聚美优品上市的时候，市场上专业做美妆和海外购的企业很少或者实力都很小，当时的聚美优品可以说是一家独大。然而，近年来行业内竞争者越来越多，京东海外购、天猫国际、网易考拉、小红书、贝贝网、洋码头等大量竞争者都在瓜分化妆品电销市场，聚美优品的利润也随之大幅缩水。如今以天猫和京东为首的综合电商在美妆领域的地位，早已不是当初以聚美优品为代表的垂直电商能够分庭抗礼的。产品市场竞争十分激烈，聚美优品试图通过多元化布局突围。
2015 年，赶在跨境电商的风口，聚美优品推出了极速免税店，将业务扩展到境外化妆品和母婴品类。 2015年 6月底，聚美优品的跨境保税进口业务量居全国第一，占跨境电商试点单量总和的51.2%。财政部会同海关总署、国家税务总局于 2016年 3月 24日发布我国跨境电子商务零售（企业对消费者，即 B2C）进口税收新政策，自 2016年 4月 8日起，跨境电子商务零售进口商品将不再按邮递物品征收行邮税，而是按货物征收关税和进口环节增值税和消费税。跨境电商将无法再享受利用行邮税降低税收成本的方式，转而按照进口环节增值税、消费税且取消免征税额暂按法定应纳税额的 70%征收。因此，“ 408新政”的实施使海淘税收提高，境外化妆品与母婴品类的利润降低， 使得以保税模式为主的聚美优品成本大涨。
与此同时，聚美优品也试图涉足其他产业。最近三年内聚美优品已经做了 5次业务调整，其中 3次均是跨界进入电商以外的领域，然而这些投资项目时至今日仍然不温不火。 2014年，陈欧便召集团队研发智能手机，主打给其他手机充电。千万资金砸入无效后，又转向无人机。 2016年，聚美优品又推出自主品牌“ Reemake睿质”，借着智能家电的风，研发空气净化器。然而智能家电市场的竞争早已是一片红海，传统家电品牌吉浦森、飞利浦、远大、美的等占了整个市场份额的右。此外，早在两三年之前，因雾霾持续影响，又恰逢双创，市场中涌现了一大批“互联网 58%左+”的空气净化器品牌。聚美的空气净化器一上来就要面对互联网品牌和传统家电品牌净化器的多重夹击，在市场份额、产品质量和后续服务方面聚美优品都没有优势。
之后聚美优品宣布了影视计划，要将触角延伸至产业链上游，作为出品方投资电视剧《温暖的弦》，该电视剧总预算成本 2.4亿，聚美优品占其中的 40%，共计投资 9600万。但是电视剧的拍摄一波三折，目前并未给聚美优品带来收益。 2017年随着共享经济的热度不断攀升，聚美优品又涉足共享充电宝领域，斥资 6000万美元投资共享充电宝——街电，这部分资金相当于聚美优品市值的12%。然而外界对共享充电宝的前景却并不看好。
不论是智能手机的研发、影视业、空气净化器，还是共享充电宝，都与聚美优品的老本行美妆电商渐行渐远，每个风头正劲的领域它都想有所行动。聚美优品把大量资金用于主营业务以外的投资，削弱了对美妆电商的投入，新拓展的业务收效甚微，老本行又面临着利润大幅缩水。如此频繁地更换跑道也给陈欧带来不少质疑。
资料二
2016 年 2月，聚美优品抛出私有化方案，包括陈欧、戴雨森、红杉资本在内的买方财团将以每股 7美元的价格对聚美优品进行私有化。这也意味着，在 VIE和 AB股的架构下，拥有 90%投票权的陈欧等买方财团仅用 3亿美元左右的成本，就可以将中小股东手中的股份收回。然而，聚美优品私有化进程不顺，这个计划当时就遭遇到中小投资人的集体反对，甚至要集合起来组织维权，陈欧也被讽刺为陈七块。聚美优品管理团队内部意见也不一致，随后包括联合创始人刘辉、联席孟、郑云生、戴雨森等高管也纷纷离职。
CFO高
2017 年 8月，聚美优品股东恒润投资发表了一封致聚美优品董事长陈欧、红杉资本中国基金管理和执行合伙人沈南鹏的公开信，公开指责聚美优品不兑现诺言。信件内容指出，陈欧提出将聚美优品以每股 7美元的价格私有化的提议低估了聚美优品的价值。陈欧在位期间，一系列错误使得聚美优品股票下跌 45.2%，市值损失 3.97亿美元。而这次灾难得到了红杉资本的支持和聚美优品董事会的纵容。信件还指责，聚美优品将 2014年在美 IPO筹集的 2.8亿美元中的款项用于投资非核心业务，包括 1430万美元用于电视剧制作， 4480万美元用于投资街电等。这些投资目标都值得怀疑。此外，聚美优品 2016年年底公布的账面现金为 3.31亿美元，但从没有向股东支付一分钱的股利。同时，聚美优品暂停与股东有意义的交流已长达 22个月，也没有任何论坛可供投资者使用，已向聚美优品管理层质疑可疑的投资，也无法获得关于公司经营的相关信息，自 2016年 2月以来股东就没有从陈欧那里听到过关于每股 7美元收购要约的任何消息。
恒润投资在信中向聚美优品提出以下要求：聚美优品董事会应当解散负责审核收购要约的特别委员会，聚美优品股价至少在 8美元以上；要求董事会披露公司问题，包括向股东公布公司治理委员会审阅过的董事会最新一期年度评估；要求薪酬委员会对红杉资本对陈欧回购提议的立场。
CEO进行年度评估；要求披露委员会和聚美优品官方和陈欧在微博上分别做出回应后， 2017年 9月 1日，聚美优品股东发出了第二篇公开信，先是感谢了“陈欧通过微博来尝试解决我们的疑惑”。然后指出，在社交网络上所发布的内容并不等同于一场规划好的股东电话会议。股东继续强调，聚美优品最近一次的业绩发布是 2017 年 4月发布的 2016年年报， 2017年到目前为止尚未发布财务业绩。由于缺少对公司业绩情况的了解，聚美优品的股东正在盲飞。
资料三
质量是企业经营的核心竞争力之一。一直以来，聚美优品假货风波不断，导致聚美优品的品牌形象受损。早在 2013年，聚美优品便陷入“假货”风波。此前聚美优品一直宣称与众多大牌合作， 然而娇兰、兰蔻、 DHC等国际化妆品品牌纷纷表示与其没有任何关系。更为致命的是， 2014年 7 月，媒体曝出一家名为祎鹏恒业的供应商通过伪造品牌授权书和报关单等相关文件，通过各大电商平台销售假冒名牌服装、手表，聚美优品名列其中。虽然涉及数家平台，但聚美优品无疑是遭受打击最为沉重的。事发当天，聚美优品股价盘前下跌 7.28%，散户紧急退出。此后，不断有对聚美优品商品质量的质疑。
2018年 2月，中消协发布了 2017年“双十一”网络购物调查体验情况通报会，称多家电商被发现涉嫌销售假货，聚美优品就是其中之一。聚美优品销售假货的问题一直未彻底解决，严重损害了消费者的利益。
要求：
（ 1）根据资料一，简要分析聚美优品采取多元化战略的类型以及多元化面临的风险；
（ 2）根据资料一、二，简要分析聚美优品的外部治理机制；
（ 3）根据资料二、三，简要分析聚美优品在公司治理中存在的问题；
（ 4）从风险管理的角度，简要分析聚美优品面临的内部风险。
（ 1） 多元化战略的类型 ：
①相关多元化战略。“ 2015年，赶在跨境电商的风口，聚美优品推出了极速免税店，将业务扩展到境外化妆品和母婴品类”。
②非相关多元化战略。“ 2014年，陈欧便召集团队研发智能手机”“ 2016年，聚美优品又推出自主品牌‘ Reemake睿质’，借着智能家电的风，研发空气净化器”“之后聚美优品宣布了影视计划，要将触角延伸至产业链上游，作为出品方投资电视剧《温暖的弦》”“ 2017年随着共享经济的热度不断攀升，聚美优品又涉足共享充电宝领域，斥资 6000万美元投资共享充电宝——街电”。
实施多元化战略的主要风险 ：
①来自原有经营产业的风险。“聚美优品把大量资金用于主营业务以外的投资，削弱了对美妆电商的投入，新拓展的业务收效甚微，老本行又面临着利润大幅缩水”。
②市场整体风险。“‘ 408新政’的实施使海淘税收提高，境外化妆品与母婴品类的利润降
低，使得以保税模式为主的聚美优品成本大涨”“陈欧便召集团队研发智能手机，主打给其他手机充电。千万资金砸入无效后，又转向无人机……借着智能家电的风，研发空气净化器。然而智能家电市场的竞争早已是一片红海”“聚美优品宣布了影视计划……共投资 9600万。但是电视剧的拍摄一波三折，目前并未给聚美优品带来收益……聚美优品又涉足共享充电宝领域……外界对共享充电宝的前景却并不看好”。
③产业进入风险。“智能家电市场的竞争早已是一片红海……聚美的空气净化器一上来就要面对互联网品牌和传统家电品牌净化器的多重夹击”。
（ 2）聚美优品的主要外部治理机制：
①产品市场。“近年来行业内竞争者越来越多，京东海外购、天猫国际、网易考拉、小红书、贝贝网、洋码头等大量竞争者都在瓜分化妆品电销市场，聚美优品的利润也随之大幅缩水”。
②资本市场。“陈欧在位期间，一系列错误使得聚美优品股票下跌 45.2%，市值损失 3.97亿美元”“要求薪酬委员会对 CEO进行年度评估”。
③经理人市场。“频繁地更换跑道也给陈欧带来不少质疑”“这个计划当时就遭遇到中小投资人的集体反对，甚至要集合起来组织维权，陈欧也被讽刺为陈七块”。
（ 3）聚美优品在公司治理中存在的主要问题如下：
①经理人对于股东的“内部人控制”问题：
a.盲目过度投资。“聚美优品将 2014年在美 IPO筹集的 2.8亿美元中的款项用于投资非核心业务，包括 1430万美元用于电视剧制作， 4480万美元用于投资街电等”。
b.信息披露不完整、不及时。“股东继续强调，聚美优品最近一次的业绩发布是 2017年 4月发布的 2016年年报， 2017年到目前为止尚未发布财务业绩。由于缺少对公司业绩情况的了解，聚美优品的股东正在盲飞”。
②终极股东对于中小股东的“隧道挖掘”问题：
以低于市场价格回购中小股东的股票。“聚美优品抛出私有化方案，包括陈欧、戴雨森、红杉资本在内的买方财团将以每股 7美元的价格对聚美优品进行私有化。这也意味着，在 VIE和 AB股的架构下，拥有 90%投票权的陈欧等买方财团仅用 3亿美元左右的成本，就可以将中小股东手中的股
份收回”“将聚美优品以每股至少在 8美元以上”。
7美元的价格私有化的提议低估了聚美优品的价值”“聚美优品股价
③企业与其他利益相关者之间的关系问题：
当各利益相关者的利益得到合理的配置与满足时，才能建立更有利于企业长远可持续发展的外部环境。客户是聚美优品的利益相关者之一，而聚美优品涉嫌销售假货，侵犯了消费者的利益。
“早在 2013年，聚美优品便陷入‘假货’风波”“更为致命的是， 2014年 7月，媒体曝出一家名为祎鹏恒业的供应商通过伪造品牌授权书和报关单等相关文件，通过各大电商平台销售假冒名牌服装、手表，聚美优品名列其中。虽然涉及数家平台，但聚美优品无疑是遭受打击最为沉重的”“中消协发布了 2017年‘双十一’网络购物调查体验情况通报会，称多家电商被发现涉嫌销售假货，聚美优品就是其中之一”。
（ 4）聚美优品面临的内部风险：
①战略风险。“最近三年内聚美优品已经做了 5次业务调整，其中 3次均是跨界进入电商以外的领域”“不论是智能手机的研发、影视业、空气净化器，还是共享充电宝，都与聚美优品的老本行美妆电商渐行渐远，每个风头正劲的领域它都想有所行动。聚美优品把大量资金用于主营业务以外的投资”。
②运营风险。“聚美优品又推出自主品牌‘ Reemake睿质’，借着智能家电的风，研发空气净
化器。然而智能家电市场的竞争早已是一片红海……聚美的空气净化器一上来就要面对互联网品牌和传统家电品牌净化器的多重夹击，在市场份额、产品质量和后续服务方面聚美优品都没有优势” “聚美优品又涉足共享充电宝领域，斥资 6000万美元投资共享充电宝——街电，这部分资金相当于
聚美优品市值的 12%，然而外界对共享充电宝的前景却并不看好”“聚美优品假货风波不断，导致
聚美优品的品牌形象受损”“陈欧在位期间，一系列错误使得聚美优品股票下跌 45.2%，市值损失3.97亿美元。而这次灾难得到了红杉资本的支持和聚美优品董事会的纵容”。
③财务风险。“召集团队研发智能手机，主打给其他手机充电。千万资金砸入无效后，又转向无人机”“空气净化器一上来就要面对互联网品牌和传统家电品牌净化器的多重夹击，在市场份 额、产品质量和后续服务方面聚美优品都没有优势”“宣布了影视计划，要将触角延伸至产业链上
游，作为出品方投资电视剧《温暖的弦》，该电视剧总预算成本 2.4亿，聚美优品占其中的 40%， 共计投资 9600万。但是电视剧的拍摄一波三折，目前并未给聚美优品带来收益”“涉足共享充电宝领域，斥资 6000万美元投资共享充电宝——街电，这部分资金相当于聚美优品市值的 12%。然而外界对共享充电宝的前景却并不看好”“聚美优品 2016年年底公布的账面现金为 3.31亿美元，但从没有向股东支付一分钱的股利”。
以下控制活动中能够控制应付账款“完整性”认定错报风险的有（ ）。
甲公司是一家桥梁建筑公司。公司积极开拓市场，在一季度签订了大量订单，并根据订单的要求，加大了水泥和钢材的采购量。根据以上信息可以判断，甲公司采用的方式为（ ）。
甲企业对于新入职的员工进行计算机操作方面的培训，培训后，新员工的计算机操作技术有了很大的进步。这体现了战略变革的类型是（ ）。
下列关于集团审计中的重要性的说法中，错误的有（ ）。
（2016年真题）下列各项程序中，通常用作风险评估程序的有（ ）。
从事能源工程建设的百川公司在并购M国一家已上市的同类企业后发现，后者因承建的项目未达到M国政府规定的环保标准而面临巨额赔偿的风险，股价一落千丈；上市企业的核心技术人员因对百川公司的管理措施不满而辞职。百川公司为挽救被并购企业的危局做出各种努力，均以失败告终。下列各项中，属于百川公司上述并购失败原因的有（ ）。
如果被审计单位要求注册会计师提供第二次意见，为了防范对职业道德的威胁，应采取的措施有（ ）。
ABC会计师事务所的A注册会计师担任甲公司2017年度财务报表审计的项目合伙人，遇到下列事项：
（1）在实施风险评估时，A注册会计师发现甲公司管理层已对持续经营能力作出了初步评估，于是与管理层讨论了其拟运用持续经营假设的基础，并询问管理层是否存在单独或汇总起来可能导致对被审计单位持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况。
（2）A注册会计师在对持续经营假设进行审计的过程中，发现甲公司管理层缺乏详细的分析以支持其对持续经营能力的评估，于是提请管理层进行调整。
（3）甲公司大部分采购和销售交易为关联方交易，管理层在2017年度财务报表附注中披露关联方交易价格公允。由于缺乏公开市场数据，A注册会计师无法对该披露做出评估。鉴于关联方交易对甲公司的经营活动至关重要，A注册会计师拟在审计报告中增加强调事项段，提请财务报表使用者关注附注中披露的关联方交易价格的公允性。
（4）就关联方关系及其交易，A注册会计师向甲公司管理层询问了下列事项：①关联方的名称和特征，包括关联方自上期以来发生的变化；②被审计单位和关联方之间关系的性质。
（5）A注册会计师在实施了审计程序后认为甲公司持续经营假设适当但存在重大不确定性，甲公司财务报表附注中对此未作充分披露，A注册会计师拟在审计报告中增加以“与持续经营相关的重大不确定性”为标题的单独段落。
（1）要求：针对上述第（1）至（5）项，假定不考虑其他条件，逐项指出A注册会计师的做法是否恰当。如不恰当，简要说明理由。
（2015年真题）ABC 会计师事务所的 A注册会计师担任多家被审计单位 2014年度财务报表审计的项目合伙人，遇到下列导致出具非无保留意见审计报告的事项：
（ 1）甲公司 2014年初开始使用新的 ERP系统，因系统缺陷导致 2014年度成本核算混乱，审计项目组无法对营业成本，存货等项目实施审计程序。
（ 2） 2014年，因采用新发布的企业会计准则，乙公司对以前年度投资形成的部分长期股权投资改按公允价值计量，并确认了大额公允价值变动收益，未对比较数据进行追溯调整。
（ 3）因丙公司严重亏损，董事会拟于 2015年对其进行清算。管理层运用持续经营假设编制了 2014年度财务报表，并在财务报表附注中充分披露了清算计划。
（ 4）丁公司是金融机构，在风险管理中运用大量复杂金融工具。因风险管理负责人离职，人事部暂未招聘到合适的人员，管理层未能在财务报表附注中披露与金融工具相关的风险。
（ 5）戊公司 2013年度财务报表未经审计。管理层将一项应当在 2014年度确认的大额长期资产减值损失作为前期差错，重述了比较数据。
要求：
针对上述第（ 1）至第（ 5）项，逐项指出 A注册会计师应当出具何种类型的非无保留意见审计报告，并简要说明理由。
（2011年真题）在向甲公司管理层解释审计的固有限制时，下列有关审计固有限制的说法中， A注册会计师认为正确的有（ ）。
